基于波特竞争理论的分众传媒竞争优势探析

关键词： 波特竞争理论 分众传媒 差异化 规模经济 多元化

[摘要]：
分众传媒（Focus Media）控股有限公司，在短短几年内，迅猛发展为中国第一广告和媒体运营商。支撑分众传媒高速成长的竞争优势耐人寻味。美国战略大师波特关于企业竞争力的系列著作以富有可操作性、可预见性和时代性而享有盛誉，其中一些理论与分众传媒的成功经验能够很好地契合。运用波特的竞争理论进行分析，分众传媒拥有差异化优势、规模经济优势、目标集中优势、关联与多元化优势等广告和传媒产业的竞争优势。

Abstract Focus Media Company has developed very quickly with the progress of China's media career.It launched NASDAQ of American successfully in July, 2005 ,and became the first listed advertisement media abroad. Focus Media's rapid rising has brought honor and proud to every Chinese, but the only company's rapid development does not mean that Chinese media career has been in a strong position in the world. China is facing the embarrasement of being a big but not strong media country, which has arose our meditation towards china's media career. This paper, starting from Focus Media's ability to compete in the field, analyses the reasons of its fast development in terms of Bort's Competition Theory, such as advantage of having differences ,massive marketing, increasing the price of entering, advantage of focusing target, advantage of multi-strategy, complete chains of value.

分众传媒（Focus Media）控股有限公司，在短短几年内，迅猛发展为中国第一广告和媒体运营商。支撑分众传媒高速成长的竞争优势耐人寻味。美国战略大师波特关于企业竞争力的系列著作以富有可操作性、可预见性和时代性而享有盛誉，其中一些理论与分众传媒的成功经验能够很好地契合。运用波特的竞争理论探析分众传媒的竞争优势，对于中国企业尤其是传媒创意产业创造竞争优势和提高市场竞争力不无裨益。

一、波特的相关竞争理论诠释[1]

哈佛大学商学院教授迈克尔•波特是著名的经济策略大师。波特自1980年起陆续出版了《竞争战略》、《竞争优势》、《国家竞争优势》、《竞争论》等著作，前三部著作构成其竞争优势理论的三部曲，对企业和产业如何参与竞争并获得竞争优势具有重大的理论价值和实践意义，成为了企业战略理论发展史上的里程碑。波特的竞争优势理论主要在行业结构与企业定位两方面上展开，他把企业的竞争战略和竞争优势放在特定的产业结构和产业环境中来研究，使用了五种竞争力量、价值链、关联等分析工具来阐述竞争，并对全球性竞争、国家竞争优势和互联网与竞争优势的关系等重大现实问题进行了深入细致的探讨，从而对企业战略理论、国际商务理论做出了杰出贡献。

（一）、产业结构与基本竞争战略

波特认为，产业结构分析是企业竞争战略的基本分析方法。一个产业由一群生产相近的替代产品的公司组成。竞争战略旨在针对决定产业竞争的各作用力建立有利的、持久性的地位。而形成竞争战略的实质是将一个公司与其内外环境建立联系。由此可见，决定企业获利能力的首要因素是产业内部竞争状况，也就是该产业的“产业吸引力”。企业在拟定竞争战略时，必须要深入了解产业吸引力的竞争法则。竞争法则可以用五种竞争力来具体分析，这五种竞争力是：新加入者的威胁、客户的议价能力、替代品或服务的威胁、供货商的议价能力及既有竞争者。竞争作用的强弱决定了产业长期的、潜在的利润率。而这五种竞争作用力的任何一种都是由产业结构所决定的。一个企业的竞争战略的目标就是在产业内部对抗或影响这五种力量，使自己处于最佳位置。波特提出了三种基本的竞争战略：

总成本领先战略。要求企业必须建立起高效、规模化的生产设施，全力以赴地降低成本，严格控制管理费用及研发、服务、推销、广告等方面的成本费用。为了达到这些目标，企业需要在管理方面对成本给予高度的重视，确保总成本低于竞争对手。

差异化战略。将公司提供的产品或服务差异化，树立起一些全产业范围中具有独特性的东西。实现差异化战略可以有许多方式，如设计名牌形象，保持技术、性能特点、顾客服务、商业网络及其他方面的独特性，等等。最理想的状况是公司在几个方面都具有差异化的特点。但这一战略与提高市场份额的目标不可兼顾，在建立公司的差异化战略的活动中总是伴随着很高的成本代价，有时即便全产业范围的顾客都了解公司的独特优点，也并不是所有顾客都将愿意或有能力支付公司要求的高价格。

专一化战略。即主攻某个特殊的顾客群、某产品线的一个细分区段或某一地区市场。专一化战略的前提思想是：公司能够以较高的效率、更好的效果为某一狭窄的战略对象服务，从而超过在较广阔范围内竞争的对手。公司或者通过满足特殊对象的需要而实现了差异化，或者在为这一对象服务时实现了低成本，或者二者兼得。这样的公司可以使其赢利的潜力超过产业的平均水平。

（二）、竞争优势与价值链

波特的竞争优势理论研究的是企业如何在实践中创造和保持在产业中的竞争优势。竞争优势来源于企业为客户所能创造的超过其成本的价值。它有两种基本形式：成本领先和标歧立异。它们由产业结构所决定，并来源于企业比竞争对手更有效地处理五种竞争作用力的能力。宏观经济条件和政策之类的外部因素也通过影响产业结构来影响竞争。为此，波特采用了“价值链”作为基本的分析方法和工具。

价值链就是一套分析优势来源的基本工具。它可将企业的各种活动以价值传递的方式分解开来，藉以了解企业的成本特性，以及现有与潜在的差异化来源。企业的各种活动既是独立的，也是互相链结的。企业应该根据竞争优势的来源，并透过了解组织结构与价值链，价值链内部的链结，以及它与供应商或营销渠道间的链结关系，制订一套适当的协调形式，而根据价值链需要设计的组织结构，有助于形成企业创造并保持竞争优势的能力。公司的价值链，进一步可与上游的供应商与下游的买主的价值链相连，构成一个产业的价值链。

二、运用“五力模型”分析分众传媒行业竞争力

根据波特的竞争理论，行业内影响企业获利能力和竞争能力的共有五种力量，即进入威胁，替代品的威胁，供应商讨价还价的力量，购买者讨价还价的力量，现有竞争者的竞争。

（一）进入威胁

波特认为，新进入者在给行业带来新生产能力、新资源的同时，将希望在已被现有企业瓜分完毕的市场中赢得一席之地，这就有可能会与现有企业发生原材料与市场份额的竞争，最终导致行业中现有企业盈利水平降低，严重的话还有可能危及这些企业的生存。

总体来看，形成竞争壁垒的有规模经济、有效资本需求量、纵向一体化以及对稀缺资源的垄断占有等。从资源上来看，楼宇广告的特点是市场有限，商业楼宇在短期内是“不可再生资源”，分众传媒公司在资源的占有上可以说达到了一定的垄断程度。分众传媒在与聚众合并后，成为中国最大的户外广告平台，占整个楼宇视频广告市场的96.5%-98%。分众在NASDAQ的成功上市使其市值已超过30亿美圆，成为NASDAQ中国上市公司龙头股[2]。分众独特的优势形成了有效的竞争壁垒，因此分众传媒面临较小的进入威胁。

（二）替代品的威胁

两个处于不同行业中的企业，可能会由于所生产的产品互为替代品，从而在它们之间产生相互竞争行为，这种源自于替代品的竞争会以各种形式影响行业中现有企业的竞争战略。波特认为，替代品价格越低、质量越好、用户转换成本越低，其所能产生的竞争压力就强。而这种来自替代品生产者的竞争压力的强度，可以具体通过考察替代品销售增长率、替代品厂家生产能力与盈利扩张情况来加以描述。

分众传媒面临的主要替代威胁来自两方面。一是有实力的新兴媒体。随着电子信息技术的不断发展，以互联网、手机等为代表的新媒体不断涌现出新的商业模式与细分市场。而大众由于好奇心理，会对新兴媒体投入更多关注，新媒体的高吸引率推动它们迅速发展，对分众传媒产生替代威胁。二是传统的大众传媒机构。在新兴媒体层出不穷的今天，传统媒体仍拥有无法取代的优势。传统媒体经营者的观念、思路和手段在不断更新，他们开始实施传统媒体与新媒体优势互补战略，利用自身的实力和优势进入新兴媒体领域，在各细分市场建立自己的领地。客观看来，分众传媒的未来发展之路面临着新兴和传统媒体的双重挑战。

（三）供应商讨价还价的力量

波特认为，供应方主要通过提高投入要素价格与降低单位价值质量的能力，来影响行业中现有企业的盈利能力与产品竞争力。分众传媒的供应方是为分众提供信息传播场所的各类组织。由于分众是以经营楼宇广告为主业的广告媒体运营商，并且，分众传媒在行业中处于绝对垄断地位，现阶段各类供应者的讨价还价能力比较低。

（四）购买者讨价还价的力量

对于行业中的企业来说，购买方是不容忽视的竞争优势影响因素。购买方所采取的竞争手段主要包括：要求压低水平价格，要求更高的产品品质或更多的服务，甚至迫使企业之间互相压价竞争等。分众传媒的购买者是广告主。随着广告主观念的改变，市场营销意识的增强，其讨价还价能力也在增强，主要表现为：广告主专业化水平的提高，会要求分众传媒提高专业服务水平；随着户外视频广告越来越多，以及受众丧失新鲜感之后，对其侵占安静公共空间的投诉会增加，从而其传播的广告信息会产生负面效应。

（五）现有竞争者的竞争

大部分行业中的企业，相互之间的利益都紧密地交织在一起。作为企业整体战略一部分的各企业竞争战略，其目标都在于使得自己的企业获得相对于竞争对手的优势，所以，在实施中就必然会产生冲突与对抗现象，这些冲突与对抗就构成了现有企业之间的竞争。分众传媒自2006年1月收购聚众以来, 已经占据了90%以上的市场份额, 作为市场的领先者,已经在人力资源、市场份额、商业楼宇资源以及公众知名度上占据了绝对优势, 且其绝对优势也无形中树立起了强大的市场进入壁垒。现有竞争者的竞争对分众的影响极为有限。

三、分众传媒的竞争优势解析

（一）、差异化优势

分众传媒之所以在短时间内得到迅速发展，离不开该公司对商机的准确把握。“广告什么时候最有效？当人们处在比广告更无聊的时间和空间的时候。”[3]分众传媒首席执行官江南春如是说。正是由于分众传媒首先意识到人们处在电梯中无聊时光所隐藏的商机，及时消化理解，迅速进入楼宇视频广告行业抢占市场，才有了分众传媒辉煌的今天。

分众的前身永怡传播公司，是国内领先的民营本土广告代理公司。随着广告代理产业的相对成熟, 市场竞争也日趋激烈。就在这个时候, 江南春顿悟出一个新的商机领域。受众所接触的广告大都来自电视、平面纸质媒体、户外广告、互联网等一些大众化的传媒, 但随着快节奏工作方式的普及, 很多上班人士无暇顾及这一类广告。如何能让匆忙的白领阶层自然地留意于精彩的广告呢? 此时, 江南春给出创意, 把液晶电视广告安插在能使这样一群人在一个特定的时间和空间里毫无干扰地欣赏的地方。正是这样一个创意的实施, 分众传媒作为一个市场先行者开始拓展商务楼宇液晶屏广告业务, 开发了创新性广告传媒平台。

以上分析可知，分众传媒与传统媒体相比，优势在于利用“无聊”商机所产生的差异化。传统的大众传媒受众目标过于分散, 其广告有效性在日益快速的生活节奏下逐渐降低, 满足不了一些特定人群的特定需求, 而分众的出现正好可以弥补这种弱点。其创新性的另一个特点是采用液晶广告的方式, 循环滚动播放, 有效地提高了广告的覆盖度。正是基于这种差异化经营, 分众传媒才得以出奇制胜, 在成熟的传统广告市场上攻占一块很大的份额, 并且日益壮大。差异化并非一定要有技术上的创新。正如波特所言,其他因素也常常可以导致差异化, 如在活动的广度和竞争空间上。分众传媒的运作方式, 可以认为是在竞争空间上实现了差异化。

（二）、规模经济优势

规模经济是指生产单位产品的成本随生产规模的扩大而降低。波特指出，规模经济的存在迫使行业新加入者必须以大的生产规模进入，并冒着现有企业强烈反击的风险；或者以小的规模进入，但要长期忍受产品成本过高的劣势。上述两种情况都会使新加入者三思而后行。分众传媒作为行业龙头老大，充分利用规模经济竞争优势，享受着作为行业领导者所带来的巨额利润回报。

1、风险投资推动分众传媒的规模经济

2003年5月，分众传媒赢得了国际知名的战略投资基金软银的巨额投资，并借资本之力在全国展开“圈楼活动”。与此同时，继续进行圈钱运动。2004年4月，鼎晖国际CDH和另一家国际知名风险投资基金DFJ再次注入1250万美金到分众传媒，推动其全国楼宇广告网络的深度覆盖。2004年11月，美国最大的投资银行高盛公司、欧洲最大的风险投资基金3i又投入3000万美金，成为分众传媒第三轮的投资者，从而使2004年度分众融资总额上升至4250万美金，创造了10年来国内广告传媒私募融资的全新记录。2005年10月分众再次运用资本的力量，以超过一亿美元的价格收购了国内最大的电梯平面媒体“框架媒介”100%的股权，从而顺利分享了“框架媒介”所拥有的4万部电梯和4000万日均覆盖量[4]。不久分众媒介又收购了全国排名第四的边界液晶屏业务。完成上述战略性的资本收购后，分众传媒在原有的网络基础上又新增了高档公寓媒体资源，使分众传媒日覆盖率和有效接触率迅速提高。

2、垄断性的资源占有，提高了市场进入壁垒

对稀缺资源的垄断占有是构筑进入壁垒的重要途径之一。楼宇电视行业本质上是一个资源竞争型行业。商业楼宇是稀有的不可再生的资源，由于合同都是独家性的，往往谁先占据后，其他人很难进入。分众传媒在风险投资的大力推动下，在全国各地迅速高效地占据了这项稀缺资源。2005年3月，CTR对国内楼宇电视市场运营商份额作了一次全面的调查，结果显示以楼宇覆盖量计算，分众占据70%，而以液晶电视数量比较，分众占据77%，分众在被调查的13个城市均保持了强势地位[5]。分众传媒尤其注意对高品质楼宇的占有。根据全球最大的不动产管理集团高力物业所提供的中国十大城市TOP50写字楼排行榜中，分众基本占据了75%以上的份额。分众在楼宇液晶电视市场的占有率加之其在流动场所如商场、宾馆、休闲娱乐场所的交叉覆盖，已能够做到对楼宇广告受众85%以上的到达率，覆盖已较为充分，分众传媒已经成为众多广告主的优先选择，给竞争者制造了难以逾越的市场壁垒。

3、目标集中优势

波特的第三种竞争战略是目标集中战略。他认为，集中战略的企业选择产业内一种或一组细分市场，并量体裁衣使其战略为它们服务而不是为其他细分市场服务。集中战略有差异化集中战略和成本集中战略两种形式。分众传媒所实施的是差异化集中战略。分众传媒把在写字楼上班的中产阶级设定为广告目标群体。这样的定位有着科学的根据。随着中国经济快速发展，社会阶层发生了巨大变化。城市中产阶层（月收入3000-10000元）迅速形成和崛起，财富阶层（月收入10000元以上）迅速扩大和年轻化。中产阶层和财富阶层是高档和时尚商品的消费主力，是广告主市场营销的理想对象。

分众传媒创造的楼宇电视正是把目光瞄准了传统媒体所不能充分覆盖的中高收入人群。这部分人群每天清晨上班, 在办公室忙碌一天, 晚上很晚回家, 较少关注一般的报纸广告, 也无暇去看电视广告, 他们所能接受到的广告信息有限, 但是这一类人, 又恰恰是某些品牌和商品的主力和重度目标消费群体。分众传媒正是抓住了这样一个被大众市场忽略的细分市场，开创了吸引消费者眼球的分众传媒新模式。作为一个精确针对白领和精英阶层的媒体, 其未来不可限量, 因为城市化的进程使写字楼、公寓和商场已经成为市民最主要的工作与生活的活动区域。与此相对的是，传统的大众传媒尽管能对大众市场进行大范围广告宣传,但是在满足特殊市场需求方面表现欠佳, 这也正是分众在细分市场和集中化战略上的优势所在。

4、关联与多元化优势

波特竞争优势理论中包含关联和多元化战略。波特认为以关联为基础的多元化最有可能在现有产业中提高竞争优势或者在新产业中形成持续的竞争优势。关联允许企业通过内部发展进行多元化, 比其他缺少关联的潜在竞争对手克服更少的困难而进入新产业。关联的存在还意味着可以通过内部发展的多元化使得与新的业务单元有关的现有业务单元受益。

较之其他媒体，分众传媒拥有关联与多元化发展上的优势。分众传媒自成立以来, 首先开拓的是商务楼宇广告市场。并且在未来几年中，分众传媒还将继续实现楼宇数与LCD数翻番，不断巩固这一市场。但是，由于楼宇广告市场经过几年的发展，相对比较成熟，成长速度减慢，分众以其战略性的眼光，开始推动旗下别的信息传播平台的发展，逐步涉入其他领域，开创新的利润增长点。例如：推出针对中国最高端人群的高尔夫联播网和针对商旅人土的机场巴士联播网，以及2004年底分众传媒全面推出的中国卖场电视联播网。由于分众在商务楼宇市场上的优势, 进军卖场以及其他新领域将会更加容易。正如同波特所说, 企业可以利用已有优势有效整合新的资源, 从而比其竞争对手更少地克服阻力。毫无疑问, 分众如若仅仅局限于商务楼宇领域, 可以预想其潜在的商机是有限的。而当分众传媒的多元业务齐头并进，互为支撑，充分发挥关联和多元化竞争优势的威力，分众传媒将迎来新一轮的高速增长。

[注释]

[1]迈克尔•波特：《竞争优势》（中文版），华夏出版社，2005年版，10-160页

[2]刘世英：《分众的蓝海》，发展出版社，2006年版，105页

[3]曹玲娟：《分众传媒：概念创造赢利》，http://media.people.com.cn/GB/40641/4920341.html.

[4]述时：《分众传媒的八大战略》，http://finance.sina.com.cn/g/200508012/15171882969.shtml.

[5]述时：《分众传媒的八大战略》，http://finance.sina.com.cn/g/200508012/15171882969.shtml.

[参考文献]

[1]迈克尔•波特：《竞争优势》（中文版），华夏出版社，2005

[2]迈克尔•波特:《竞争战略五大要点》，《 牛津管理评论》2006.6

[3]刘世英：《分众的蓝海》，发展出版社，2006

[4]周笑：《中国传媒上市公司资本优势转化典型个案研究》，《传媒经济板块》2005.3

[5]梅琼林、陈文举：《从传者与受众的互动看媒体的分众化趋势》，《今传媒》，2005.10